Джей Эл Коллинз не знает, что такое эффективный фронтир. Автор книги «Простой путь к богатству» — человек, тесно связанный с VTSAX и спокойствием — честно признается в этом, когда мы задаем ему вопрос о сложных инвестиционных концепциях.
Коллинз присоединяется к нам в первой части двухчастного сериала, пропуская азы и сразу углубляясь в сложные темы. Мы спрашиваем его, действительно ли его простой подход превосходит более изощренные стратегии, и его ответ может вас удивить.
Он признает, что портфель из четырех фондов Полла Мерримана, вероятно, превосходит его однобавочный подход с математической точки зрения. Но Коллинз утверждает, что исполнение важнее оптимизации в любой ситуации. Большинство людей не могут придерживаться сложных стратегий 20 лет, особенно если эти стратегии требуют продавать победителей, чтобы купить проигравших — что противоречит человеческой натуре.
Коллинз ставит на первое место то, что работает в реальной жизни, а не то, что выглядит хорошо на бумаге. Он называет индексные фонды «самоочищающимися», потому что они автоматически выводят из оборота неуспевающие компании и сектора и вводят новых победителей. Вам не нужно предугадывать, какие компании закрепятся на вершине — вы будете владеть теми, что поднимутся на верх.
В эпизоде обсуждаются его мнения о VTSAX против VTI, международной диверсификации и причине, почему он предпочитает добавлять Табаско, а не Чолулу на свои яйца — его своеобразный способ объяснить личные предпочтения в почти идентичных инвестиционных опциях.
Ресурсы, упомянутые в выпуске:
Эпизод 31, интервью с JL Коллинз 2016 года
Тайм-коды:
Примечание: Тайм-коды могут отличаться в зависимости от динамики рекламных вставок. Предоставленные тайм-коды — ориентировочные и могут быть смещены на несколько минут из-за изменения длины рекламы.
(0:00) Вступление
(1:00) Джей Эл признается, что не знает эффективного фронтира
(2:00) Простой vs оптимальный, но сложный путь
(4:30) Портфель из четырех фондов Полла Мерримана против VTSAX
(6:00) Джей Эл соглашается, что подход Мерримана математически превосходит
(7:30) Обсуждение инвестирования на основе риск-паритета
(8:30) Риск последовательности доходности и облигации для выхода на пенсию
(12:30) Его день рождения и письмо Джек Больге
(15:00) VTSAX против VTI
(17:00) Фонды всей фондового рынка через брокерские компании
(23:30) Концентрационный риск семерки магов
(27:00) История Sears и индексные фонды с самоочищением
(30:30) Международная диверсификация и доминирование США
(39:00) Фонды мира против отдельных международных фондов
(45:00) Когда переходить на глобальный фонд
(47:30) Стратегии выбора времени для распределения облигаций
(48:30) Фонды с целевыми датами
(50:30) Подход с одним фондом против двухфондового
(52:00) Историческая диверсификация и Nifty 50
Благодарим наших спонсоров!
Policygenius
Перейдите на policygenius.com — получите бесплатные оценки и сравнения более чем с 30 страховщиками. С Policygenius вы можете найти страховые политикиНачинаются всего от 276 долларов в год на сумму покрытия в 1 000 000 долларов.
ShipStation
Успокойте хаос логистики с помощью программного обеспечения для отправки, которое работает. Перейдите на ShipStation.com и используйте код PAULA для регистрации на бесплатный пробный период.
Shopify
Диверсифицируйте свой бизнес, продавая физические и цифровые товары через платформу Shopify. Каждые 28 секунд предприниматель совершает свою первую продажу на Shopify! Перейдите на shopify.com/paula и получите пробный период за один доллар в месяц на один месяц.
Quince
Quince предлагает широкий ассортимент высококачественных товаров по доступным ценам. Перейдите на Quince.com/paula для бесплатной доставки и 365-дневного возврата.
Indeed
Если вам нужны талантливые специалисты для усиления вашей команды, обратитесь на Indeed. Перейдите на indeed.com/paula и начните набирать сотрудников с помощью рекламного кредита на 75 долларов.
Джей Эл Коллинз не знает, что такое эффективный фронтир. Автор книги «Простой путь к богатству» — парень, ассоциирующийся с VTSAX и расслабленностью — признается в этом сразу же, когда мы бросаем ему вызов с помощью сложных инвестиционных концепций.